一、单项选择题(以下各小题所给出的4个选项中，只有一项最符合题目要求，请选出正确的选项，不选、错选均不得分) 

1．马柯威茨均值一方差模型的假设条件之一是(    )。 

A．市场没有摩擦

B．投资者以收益率均值来衡量未来实际收益率的总体水平，以收益率的标准差来衡量收益率的不确定性

C．投资者总是希望期望收益率越高越好；投资者既可以是厌恶风险的人，也可以是喜好风险的人

D．投资者对证券的收益和风险有相同的预期 

 

 

 

正确答案:A　解题思路：马柯威茨均值一方差模型的假设条件有三：投资者都依据期望收益率评价证券组合的收益水平，依据方差(或标准差)评价证券组合的风险水平，并采用共同规则、可行域和有效边界的方法选择最优证券组合；投资者对证券的收益、风险及证券间的关联性具有完全相同的预期；资本市场没有摩擦。前两个假设是对投资者的规范，第三项是对现实市场的简化。故选A。 

 

2．证券投资咨询机构需要在(    )内，将本机构及其执业人员前2个月向其特定客户提供的买卖具体证券建议的情况和向公众提供的买卖具体证券建议的情况向注册地的中国证监会派出机构提供书面备案材料。 

A．每逢双月前3个工作日

B．每逢单月前3个工作日

C．每逢双月前5个工作日

D．每逢单月前5个工作日 

 

 

 

正确答案:B　解题思路：这是《关于规范面向公众开展的证券投资咨询业务行为若干问题的通知》中有关执业披露的具体要求。故选B。 

 

3．资产重组后的整合工作包括(    )。 

A．企业资产的整合

B．人力资源配置和企业文化的融合

C．企业组织的重构

D．上述都对 

 

 

 

正确答案:D　解题思路：资产重组后整合工作是一个复杂的系统性工程，涉及资产、组织、人力资源和企业文化等广泛的方面。故选D。 

 

4．贴水出售的债券的到期收益率与该债券的票面利率之间的关系是(    )。 

A．到期收益率等于票面利率

B．到期收益率大于票面利率

C．到期收益率小于票面利率

D．无法比较 

 

 

 

正确答案:B　解题思路：贴水发行即折价发行，指低于面值发行，反映的是市场利率(到期收益率)大于票面利率。故选B。 

 

5．电视机的兴起，导致了收音机业的衰退，这属于(    )。 

A．绝对衰退

B．相对衰退

C．必然衰退

D．偶然衰退 

 

 

 

正确答案:B　解题思路：行业衰退分为绝对衰退和相对衰退。绝对衰退是指行业本身内在的衰退规律起作用而发生的规模衰退、功能萎缩和产品老化。相对衰退是指行业因结构性原因或发生了无形原因引起行业地位和功能发生衰减的状况，而并不一定是行业发生了实质性萎缩。收音机业因电视机的兴起而衰退，符合相对衰退的特征。故选B。